研究生论文开题报告怎么写？本文将以经济危机论文为例，为大家分享一篇开题报告的范文样本，标题是“后危机时期中美股票市场联动性分析——基于 DCC-GARCH 模型”，具体详情如下。
一、论文开题报告基本框架
论文开题报告一般由以下八个部分组成（每个院校都有固定的开题报告模板，可能有所差异，大家可以参照各自学院的要求进行写作）。具体内容如下：
1.选题的背景及意义
2.研究目标及内容
3.研究方法
4.论文大纲
5.技术难点和可能的解决方案
6.预期成果及可能的创新点
7.论文工作计划
8.参考文献
二、选题的背景及意义
1.1.1 研究背景
随着经济全球化发展和国际金融一体化推进，国际金融市场日益完善，世界各国经济与金融方面联系日益紧密。全球金融危机阴霾散去，各国经济日益复苏，各国股票市场也重新焕发生机，而且各国主要股票市场也呈现较强的联动态势,2008 年美国引发的全球次贷危机有力证明各国经济金融体联系增强。伴随中国经济对外开放的深入、金融体系日益完善以及人民币国际化不断推进，中国与世界金融市场联系正不断增强，受世界经济波动的影响也日益加大，其中最为显著的就是资本市场波动。我国股票市场对外开放的步伐逐渐加快，与全球股市的联系越来越紧密，即有机遇又有挑战，中国在享受对外开放所带来经济增长的丰硕成果的同时，也面临着全球外部金融市场带来的冲击。
伴随人民币国际化发展，“一带一路”政策的推进，中国作为世界第二大经济体不但对世界经济的影响逐渐增强，与世界经济的联系更加紧密，这意味着中国受世界经济的冲击也更加显著，当一国爆发金融危机时，其危机的冲击不仅会直接影响中国股市的走势，改变中国股市与国际股市的联动情况，还会经由资本市场对中国宏观经济造成巨大影响，引发经济衰退。这一效应在美国次贷危机中表现尤为突出，中国股票市场与国际股票市场尤其是美国股市呈现出较强的联动性。从官方的 2010 年数据显示出中国已经是世界上第二大经济体。中国与世界各国尤其是美国经济联系日益紧密，资本市场的关联度伴随两国资金流动加剧而进一步增强，基于美国经济体量和资本市场发达程度来看，其对中国经济金融波动影响更为直接，需要密切关注两者资本市场联动性的新特点和新变化。本文研究 2008 年全球经济危机后，中国与美国股票市场联动关系，探究后危机时代中美股票市场波动新特点，分析随着中国经济发展，金融改革推进后，伴随中国经济实力增强中国资本市场与美国金融市场的联动性变化，探究这种变化的内外因素。
1.1.2 研究意义
研究中国与美国股市的联动性研究具有重要意义，首先，长期以来美国一直处于世界上最大经济体的地位，而中国改革开放以来的经济发展迅猛，2010 年实现了世界第二大经济体的超越。研究中美股票市场的联动关系，能够直接探究世界上最大的发达国家与最大的发展中国家资本金融市场之间的相互关联性。其次，以史为鉴，美国次贷危机引发全球金融经济危机，对世界和中国金融市场以及宏观经济都产生了巨大深渊的影响，本文研究后危机时代美国股票市场波动对中国资本市场的相互传导和作用机制，有利于为我国相关部门防控国际金融系统性风险，为我国金融市场的稳定和健康发展提供参照。最后，经济全球化背景下，以中美股市为代表的资本市场联动性变化反映出世界经济日益联系紧密的经济特征和变化过程，从全球视角出发了解世界各个经济体之间的联动规律，能够为全球经济政策与调控，以及共同应对经济危机提供宝贵经验。
三、研究内容
本文研究思路为在梳理国内外股票市场联动性相关研究基础上，联动性方法研究中美股票市场 2008-2017 年股票市场联动性，考察中美股市动态相关关系性和波动作用机制，探究中美股市波动的波动一致性，总结中美股市联动性新特点之后结合实际背景分析中美股票市场联动的主要动因，并据此提出中国股市防范外部金融冲击，为保障国家金融安全提供相关政策建议。
四、研究方法
本文的研究方法为采用本文采用由 Engle 等(2002)提出 DCC-GARCH 模型研究中美股指收益率的联动性。该方法适用于研究时变变量间动态相关性，被广泛用于国内及国际变量间的相关性研究，尤其是不同国家资本市场变量之间的动态相关性，十分适合研究本文对中美资本市场的联动关系研究。之后根据实证结果分析后危机时期中美股票市场的联动性关系，为进一步探究中美股票市场波动的的“领先-滞后”因果关系，本文对中美股市波动实行 Granger 因果检验，分析探究其相互作用机制。
五、研究结论
本文通过实证研究得到的主要结论有：第一，本文采取 GARCH(1,1)模型对收益率波动性进行重新拟合,各参数估计值均非常显著，其中+ 值均小于 1，模型设定稳健，从模型构建结果来看，中美股票市场市场波动都具有显著的持续性。第二，本文用GARCH(1，1)模型估计结果的标准残差值估计变量间动态相关系数，SCI 与 NASDQ 序列的 DCC-GARCH 模型结果中 、 均显著异于零,说明滞后一期的标准化残差乘积对动态相关系数影响显著。从 、 具有明显的统计显著性就可以断定一定有着动态可变的条件相关系数。中美股票市场联动性水平较高，相互影响程度较强，并且持续性较长。第三，中美股票市场动态相关系数在全样本区间内大致在 0.1-0.15 之间波动，静态简单相关系数为 0.148，即中美股票市场在经济危机后总体动态联动性稳定在 0.1-0.15 左右，动态静态相关系数差距不大，表明动态相关性结果稳健。第四，从动态相关性结果来看，2009 年-2017 年中美股票市场动态相关关系，可以划分为 2009 年-2011 年后危机极端峰值谷值频现阶段；2012 年-2014 年极端值较少的相对稳定阶段；2015 年-2016 年初的大波动阶段；以及 2016 年第 2 季度-2017 年的小波动稳定阶段四个阶段，上述不同阶段呈现的不同相关性特征受两国经济形势、经济政策以及等多种因素影响。第五，在全样本区间内，中美股票市场收益率波动互为 Granger 原因，即两国股票市场变化能够相互影响和预测而且美国股票市场对中国股票市场 Granger 因果检验显著性水平略高，表明中国股票市场根据美国股票市场的变化进行预测的概率更高。第六，分从中美股票市场收益率分阶段 Granger 因果检验结果来看，各阶段均拒绝原假设，即各阶段 SCI 与 NASDQ互为 Granger 原因，结果与全样本区间检验结果一致，其中受经济危机后各国开放互助的经济政策和中国经济实力迅速提升的影响，2009-2011 年中国股市对美国股市的格兰杰原因最显著。
本文通过研究得到以下启示：首先，中美股票市场收益波动的较高联动性体现出两国股市以及金融市场的一体化发展，体现了中国经济实力的增强和金融市场开放程度的提高，但这种全球金融一体化发展同样为我国金融市场稳定和经济发展带来风险。第一，这种高度联动性增强了世界经济金融风险对我国的溢出效应，受金融脆弱性和传染性影响国际金融体系的系统风险上升，亦不利于我国金融市场监管体系的有效性与政策的独立性。第二，美国作为世界第一大经济体，中美金融联动性增强对中国乃至世界经济稳定影响巨大，就相关监管部门而言，应加强金融资产国际流动的监管，密切关注世界金融市场特别是美国市场波动，防范对我国金融稳定的冲击，同时，也应增强相关监管政策的独立性和创新性以应对可能的全球系统性风险暴露，同时进一步建立和完善我国金融市场建设，促进经济稳定增长以应对外国市场波动的可能对国内经济的不良影响。继承和发扬相结合，改善相关监管方面的效率，把握好政府、投资者、市场三者之间良好的关系，在加强与外界贸易往来的同时也要加强与他国金融市场监管方面的合作。
其次，中美股票市场联动性增强使得有关部门应将防范美国未来金融市场不确定性的溢出效应纳入我国金融监管和调控的框架内。现阶段美国经济复苏持续了较长时间，就历史经验来看已经进入复兴增长的中后期，未来美国经济和企业生产及利润增长可能性较小，而伴随美国经济增长的股票市场经历长期大幅增长，其真实市盈率已经达到33.38，超过了 1929 年股市崩盘前的水平，因而风险较高，此外美国股市受特朗普经济效应的影响也在逐渐减弱，未来可能出现的流动性缩紧和融资成本上升都将增强美国经济和金融市场的不稳定性，就现阶段两国股市的联动性较强，尤其是美国股市对中国股市的溢出效应较强的情况下，上述不确定性传导到国内金融市场并扩散和危及国内经济稳定的可能性较大。因此有关监管部门应加强对美国股票市场不确定性的风险防范和政策调控。
六、论文进度安排
20XX年11月01日-11月07日 论文选题
20XX年11月08日-11月20日 初步收集毕业论文相关材料，填写《任务书》
20XX年11月26日-11月30日 进一步熟悉毕业论文资料，撰写开题报告
20XX年12月10日-12月19日 确定并上交开题报告
20XX年01月04日-02月15日 完成毕业论文初稿，上交指导老师
20XX年02月16日-02月20日 完成论文修改工作
20XX年02月21日-03月20日 定稿、打印、装订
20XX年03月21日-04月10日 论文答辩
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