摘 要:本文针对我国目前会计信息质量不高的问题,分析了会计信息质量不高的原因,且由于会计信息产权不明晰,产权各行为主体利益冲突,激励与约束机制对称以及委托、代理关系所带来的会计信息质量不高,最后提出对策,从明晰会计信息产权来提高会计信息质量。
一、问题的提出会计信息具有一定的经济结果。会计信息是决策者进行决策的重要依据之一。因此,会计信息最基本的质量特征就是决策有用性,会计信息的质量直接关系到决策者的决策及其决策后果,会计信息的真实性和可靠性是保证信息使用者作业正确决策的基本前提和条件,会计信息失真所带来的经济后果是十分严重的,它将引起投资决策失误和社会经济资源的无效配置,使交易费用越来越高,而最终交易的停顿,从而导致经济活动无序化,众所周知,由于种种原因,目前,我国会计信息质量不高,会计信息、失真及与之相联系的国有资产流失问题,一直困扰着我国的经济界,而近年内发生的如蓝田股份,郑百文等事件,都是因为会计信息失真所导致的,此类事件屡屡发生,大大挫伤了会计信息使用者的信心,损害了证券市场优化配置资源的功能,引起了社会公众普遍关注,从表面上看,造成大量会计信息失真原因似乎是会计行业本身的问题,因此,国家通过修订《会计法》,提高会计从业人员的职业道德素质着手解决,此类方法虽然收到了一些成效,但没有从根源上解决,透过现象看本质,会计信息从来就不是只具有“技术性”的一维属性,实质上,会计信息具有一定的经济后果性(zeff,1978)企业从财务报表为载体提供的会计信息将直接或间接影响社会资源的分配,为此,单线从会计行业本身角度出发,而忽视影响会计信息披露的其它因素,并不能取得预期效果,因此,我认为要取得预期效果,要找出使会计信息失真的根源,根本原因是没有明晰会计信息产权,下面通过经济分析说明提高会计信息质量的对策。
二、导致会计信息质量不高的成困经济学把未被市场交易包括在内的额外成本和收益称为外部性,从会计学角度看,外部性是指一家公司所披露的会计信息对其他主体(如公司)和个人(如投资者)所直接或间接产生的影响。根据这种影响的有利或不利,外部性可分为正外部性和负外部性,首先从正外部分析,正外部性主要体现在它能降低信息使用者决策的交易成本,合理引导资金流向。在会计信息市场中,交易对象是会计信息。按理只要存在会计信息的需求方即会计信息使用者(包括现在股东、潜在股东、债权人、政府和其他中介机构)以及供给方即公司管理当局,会计信息市场就能得到发展,在会计信息披露的社会边际成本等于社会边际收益这一点,市场供需达到均衡,信息披露量为最优,社会处于“帕累托最优”,但是,由于会计信息披露的正外部性内生的“搭便车”问题,导致会计信息供给不足,市场失灵,研究证明,在一定范围内,企业从“受托经营责任”和“决策有用”考虑,有自愿披露会计信息的动机。但会计信息消费的“搭便车”行为使得信息披露成本不能得到公平分担而完全由企业所有人承担,致使企业私人边际成本和社会边际成本发生背离。企业由于不能从会计信息的提供中补偿所消耗的信息生产成本,在决定信息提供量时,也就未考虑信息对非购买者的价值,于是信息便“生产不足”。试对会计信息披露作市场均衡分析如下图所示。社会帕累托最优应产生于边际成本MC曲线和边际社会收益曲线MSR的交点QO,此点的信息披露量为QO,但事实上,在政府干预规范前,企业只会在自己的边际收益曲线MR与MC交点01上披露,这一点上的信息披露Q1,小于社会帕累托最优的信息披露QO,这主要是因为“搭便车”行为会使私人成本O0O1无法得到补偿。导致会计信息私人效益和社会效益的分歧。图中Q2点表示的信息披露量是政府规定企业会计信息披露的最低量,就整个市场而言,它应该位于Q1右边,靠近Qo,对个别企业来说,可以与Q1重合,甚至位于Q1的左边,管制和规范的结果是,企业只会按统一的准则规范提供标准信息,信息使用者的多样化差异性需求被压制,市场处于供给不足的无效状态。其次,从会计信息的负外部性分析,会计信息的负外部性涉及的主要方面,如会计信息失真及其对证券市场的消极影响等。在企业契约理论框架下,会计信息通常作为约束企业利益相关各方契约中会计信息的作用之一,就是反映管理当局的经营绩效,用以解除管理当局受托责任,而会计人员在会计信息生成的过程中扮演的应是独立于委托方和管理当局(受托方)的中立角色。#p#分页标题#e#
同时由于管理人员努力程度的不可观测性,所以会计信息反映的相关指标就成为受托方评价其经营业绩的主要尺度,这些特点决定了管理当局比会计人员更关注会计信息所反映的内容和,也必然会参与乃至干涉会计信息的生成和效益,如管理阶局经营业绩不佳,但通过干预会计人员进而操纵会计报表的生成,在会计报表上虚增利润并在可能的情况下,欺骗,或通过审计人员出具虚假的审计报告,骗取投资者的信任,使他们做出错误的决策、结果,管理阶层1B得到优厚的报酬,而投资者去承受着各种潜在的损失,纵然可得到分配的股利,但这实质是上一种投资偿还,一般而言,企业产权中有政府、债权人、所有者、经营者和其他与企业相关的个体案几大主体,政府最关系税收的征缴,债权人最关注其债券是否能按时地收回本金和利息,所有者关系的是自己投入的资产能否保值和增值,经营者关心业绩的增加是否给自己带来额外的经济收益,证券市场上的投资者关心股票的价值和公司的业绩,由于他们具有不同的行为目标和经济特征,存在着不同利益驱动,不可避免地出现利益冲突,而经营者的地位与其利益主体相比有其独到之处,经营者直接管理,经营运作企业,因而有着得天独厚的信息优势,然而,基于自身利益考虑,经营者只会提供信息披露边际收益等于边际成本这一点的信息量,也即信息披露量满足本身利益最大化要求,从而导致会计信息失真。
四、会计信息产权界定的必要性
1•虽然会计信息是稀缺的,但一直以公共产品的形式供应,如果赋予股东以会计信息的产权,产权所有者就有可能以私人商品的形式供应会计信息。
2•作为企业资源所有者,股东可以选择经营者以外的的生产会计信息的代理人。
3•消费者对现行的标准会计信息产品之外的需求将会刺激产权所有者扩大供给,会计信息的供需可在市场中进行,价格与产量由供需决定,在界定会计信息的产权归公司股东后,它就能依靠市场运作以私人产品的形式提供,信息使用者便可根据自己的预算约束和个人偏好进行消费选择,而企业则在利润动机的激励下,按需实时提供差异性多样化的会计信息。
此时,市场是有效率的,最终的交易价格和披露量由供需双方决定,均衡时的会计信息披露在理论上达到最优,外部性问题也得到了解决,同时,会计信息的产权界定和安排低成本地规定了利益相关者彼此发生利益关系,尤其是利益本论文由 上海论文网 www.zhonghualw.com 整理提供冲突时必须遵循的和与会计信息有关的行为准则,而且违背该行为准则的利益相关者将面临其他利益相关者的冷酷策略或以牙还牙策略,因此将会付出长远利益的巨大代价,为此,会计信息产权界定的结果,即既定的会计信息产权状态,将会受到利益相关者的尊重,以一种利益相关者总体认可的方式强制实施。#p#分页标题#e#
参考文献
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