1引言
1.1 研究背景及研究
动机在经济全球化的环境下，不同地区及国家之间的联系越来越紧密，企业的生存与发展已经不能局限在某一地区和国家。在此背景下，要求不同地区、不同国家企业的重要会计信息具有可比性，因此，会计准则国际趋同是一个国家经济发展和适应经济全球化的必然选择。
2006年2月15日，财政部颁发了由1项基本准则、38项具体准则和应用指南组成的新企业会计准则体系，顺应了我国市场经济发展的需求，实现了与国际财务报告准则（IFRS)的实质趋同。新企业会计准则于2007年1月1日在上市公司开始全面执行。与旧企业会计准则相比，新的企业会计准则发生了很大的变化，其核心理念由损益观转变为资产负债观，并首次正式颁布一项准则，《企业会计准则第18号——所得税》，来规范所得税会计的相关问题。准则要求上市公司所得税会计处理方法统一使用资产负债表法，废除了原来的应付税款法、纳税影响会计法（递延法和利润表债务法)，引入资产与负债的计税基础和暂时性差异的概念，规范了所得税项目的相关列表和披露要求。新企业会计准则实施以来，随着资产负债表债务法核算所得税的实施应用，递延所得税的确认与计量成为了企业所得税该算的重要一环，递延所得税资产与递延所得税负债也成为资产负债表中的重要报表项目。递延所得税的确认与列报，进一步丰富了会计信息。
2理论基础
2.1所得税会计的基本理论
2.1.1所得税会计的由来
所得税最早于1799年在英国首次开征，当时幵征所得税的主要目的是为了满足军费开支的需要。发展至今，所得税已经成为一个全球性的税种，在众多国家的税制结构中占据主导地位。所得税与会计相辅相成，相互影响，一方面，所得税需要借助会计的相关记录计算其应纳税所得额，随着会计制度的不断改革创新，所得税模式也日益完善；另一方面，所得税的征收亦极大地促进了会计制度的发展，使得其不断寻找更为合理的核算方法，完善核算体系。企业的会计核算与税收处理分别遵循不同的原则，服务于不同的目的。在我国，会计核算遵循企业会计准则，以便真实完整的反应企业的经营成果、财务状况等，注重实质重于形式原则、谨慎性原则、权责发生制原则、配比原则等，核算所得出的税前会计利润即为利润表中的利润总额；税收处理遵从税法规定，依据经济合理、公平税负以及促进竞争的原则，及时、均衡的确定一定时期内所应缴纳的税额，对其进行征税，防止避税。所得税会计的形成与发展是会计准则与税法规定相互分离的结果，所得税会计的核算对象即税前会计利润和应税所得额之间的差异。会计和税法在原则和计量收益等方面的标准不同，主要体现在以下几个方面：
2理论基础.............................9
2.1所得税会计的基本...........................9
2.1.1所得税会计的...........................9
2.1.2所得税会计的本质...........................10
2.1.3我国所得税会计的...........................11
2.2价值相关性的理论...........................13
2.2.1价值相关性的...........................13
2.2.2有效市场假设...........................13
2.3所得税会计准则的...........................16
3研究设计...........................22
3.1研究模型的构建...........................22
3.2样本与变量设计...........................25
4实证结果...........................27
4.1描述性统计结论...........................27
4.2基本回归结论...........................28
5研究结论
新企业会计准则采用资产负债表债务法核算企业所得税，与国际惯例实现了实质性趋同。新会计准则实施后，所得税会计相关披露项目是否与企业价值相关，能否为投资者决策提供相关有用信息成为一个非常值得关注的问题。本文基于新企业会计准则下关于按照资产负债表债务法核算所得税费用的新政策，系统探讨了递延所得税项目的价值相关性，并进一步拆分为递延所得税资产以及递延所得税负债项目，探讨递延所得税资产的价值相关性与递延所得税负债的价值相关性。本文的研究结论主要为：
(1)递延所得税净资产对价值具有显著的解释力；
(2)递延所得税净资产比扣除递延所得税净资产后的每股净资产的价值相关性更高；
(3)递延所得税资产比递延所得税负债的价值相关性更高；
(4)基于消除规模效应的模型以及加入控制变量后，递延所得税资产占价值比以及递延所得税负债占价值比均能显著解释价值增长率。
